
“证券教父”阚治东旗下东方汇富被列为失信被执行人,涉及支付欠款未履行,同时存在股权纠纷败诉情况,阚治东本人毁誉参半。
东方汇富:2005年成立的私募股权投资机构,截至2018年3月,控股在全国多个省市培养超20支投资团队,先后设立数十支基金,总管理规模超300亿人民币。东方汇富控股和东方汇富创投均在中基协备案为私募股权、创业投资基金管理人,目前两家机构旗下各有6只基金备案。
执行申请人:宁波茁实投资合伙企业(有限合伙),由宁波景隆投资管理有限公司担任GP、中航信托作为LP的一只基金,成立于2014年6月17日,2015年5月14日备案,目前显示正在运作。
被执行人:包括东方汇富投资控股有限公司、刘龙九和深圳市东方汇富创业投资管理有限公司。刘龙九为东方汇富控股的股东,同时也是东方汇富创投董事长、总经理和法定代表人。
景隆投资:成立于2011年9月的私募股权、创投类基金管理人,2014年5月在协会备案登记,法定代表人马明,目前旗下共备案7只基金。
中兴牧业相关投资:中兴牧业成立于2011年9月9日,注册资金1.16亿元,由东方汇富等12家国内外企业共同出资组建,主要从事奶牛规模养殖、饲料加工以及乳产品加工。2012年7月,兴业创富与中兴牧业、东方汇富签订《投资协议书》,约定中兴牧业估值15.05亿元,兴业创富向中兴牧业增资3600万元,增资后持股2.2542%。中兴牧业及东方汇富做了业绩承诺,三方约定了估值调整及股权回购等条款。
估值调整与增资变化:2013年初,中兴牧业估值调整为6.0497亿元,扣非净利润界线修订为2.054亿元,最终兴业创富向中兴牧业增资1390.47万元,持股5.1652%。几乎同时,上海吉联投资向中兴牧业增资1920.8万元,持股6.66%。
回购纠纷与判决:2016年8月,兴业创富要求东方汇富按照约定回购中兴牧业1390.47万股权,截至2016年8月20日,回购价为5940万元。2016年10月24日,兴业创富与东方汇富和吉联公司签订了回购协议,但东方汇富和吉联公司一直未履行回购及连带保证责任,兴业创富因此提起上诉。最终,法院判决东方汇富支付股权回购价款5940万元及违约金,上海吉联投资应承担连带清偿责任,之后可以就实际清偿部分向东方汇富追偿,兴业创富在收到款项后应将持有的中兴牧业1390.47万元过户给东方汇富。受理费、财产保全费等由东方汇富和上海吉联投资连带负担。
后续交易:2017年初,阚治东引入赣商联合股份有限公司,斥资10.47亿元收购中兴牧业,其中5.47亿元用于收购中航信托与中融信托所持有中兴牧业股份,5亿元为增资扩股。完成交易后,赣商集团将持有中兴牧业65.46%股份,成为实际控制人。此次东方汇富被执行为失信人的申请人宁波茁实,其LP即为中航信托,据此推断此次所涉案件或与中兴牧业有关。
上市盛况:2005年,阚治东投资成立东方现代投资,参与组建华锐风电并使其成功上市。2011年1月13日,阚治东联手老友尉文渊敲响华锐风电上市钟声。华锐风电作为新能源概念股,上市时受到追捧,2500亿的认购冻结资金,90元/股的发行价刷新新股认购最高价。
股价暴跌:华锐风电在90元认购结束后,开市首日直接遭遇卖空打击,股价停留在88.8元,创下历史大顶。即便在5178点大牛市,华锐风电股价最高只达到过67.34元(后复权),参与二级市场新股认购的投资者没有任何一个人赚到一分钱。而作为原始股股东与创始人,阚治东与尉文渊却在华锐风电上赚取了近百倍的收益。
业绩下滑与造假风波:华锐风电上市第一年净利润下跌50%;2013年一季度,净利润亏损2.48亿元,同比下降968.8%,营业收入6.83亿元,同比下降40.98%。此后尉文渊自曝华锐风电财务造假,引起轩然大波,尉文渊在一场内部会议上手写辞呈,净身出户。2018年12月28日,带帽后的ST锐电发布公告,出售华锐风电科技大连公司股权,获得投资收益950万,目前ST锐电的后复权价格为1.18元,为新股认购价格的80分之一。
